希音 上市招股,這是一家全球線上時尚和生活方式公司,,是次引入7名基石投資者,合共認購約佔發售股份約22.1%股份,設六個月禁售期。按每手100股,入場費4,999.92元,以上限價計算,市值約2,102億元。此新股投資價值如何?抽唔抽?認購前XX個必知。

希音 上市招股必知一:公司背景

希音 -W推出品牌「SHEIN」,是一家全球線上時尚和生活方式公司,在25年期間為約160個市場的約2.73億活躍顧客提供服務。

公司通過提供豐富多樣、高度包容、不斷上新且極具性價比的產品,滿足了消費者的多元化需求,重新塑造了消費者追求時尚的方式。公司幫助消費者擁抱潮流生活方式和表達個性。

必知二:近年業績

業績方面,23至25年收入分別為321億美元、387億美元、418億美元,26年首三個月收入為90億美元,純利方面,23至25年經調整純利分別為15.5億美元、9.3億美元、17.3億美元,26年首三個月經調整純利為2.29億美元。公司以旗艦品牌SHEIN開始了旅程,並擴展到自己的品牌組合,以涵蓋更多價位、獨特風格和更廣泛的產品類別。公司希望豐富時尚選擇,因此藉SHEIN Xcelerator計劃與許多品牌及設計師建立了密切的合作夥伴關係,並以公司的基礎設施賦能其實現盈利增長。

必知三: 希音 招股詳情

625招股日期為8月24日至27日,預期9月1日上市,發售約2.79億股B類股份,約90%配售,約10%公開發售,另有約15%超額配股權,沒有強制回補或重新分配機制,每股招股價為47.6元至49.5元,集資最多約138億元,按每手100股,入場費4,999.92元,以上限價計算,市值約2,102億元,聯席保薦人為高盛、摩根士丹利、摩根大通。

必知四:基石投資者

基石投資者方面,是次引入7名基石投資者,合共認購約3.83億美元(約30億港元)股份,按中間價計算,約佔發售股份約22.1%,設六個月禁售期。其中Boyu認購約1.5億美元;Tiger Global認購約5,300萬美元;General Atlantic、騰訊各認購約5,000萬美元;景林、泰康人壽各認購約3,000萬美元;UBS認購約2,000萬美元。基石投資者陣容強勁,包括Boyu、騰訊等知名機構。

必知五:集資用途

是次集資所得其中約40%用於提升技術能力;約40%用於提高品牌知名度及增強全球佈局;約10%用於推廣企業責任的舉措;及約10%用於一般企業用途。

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作者簡介:張智威於大學時修讀經濟,並於英國Heriot-Watt University修畢金融課程。累積多年市場投資實戰經驗,對股票市場有深入研究及獨到的見解。現為香港證監會交易商代表持牌人士-證券及期貨公司負責人(RO1&2),業內持續培訓講座(CPT)導師。曾任教有關不同的投資課程、經紀實習班、落盤系統應用、證券公司業務運作、並與香港交易所合辦期權講座等。

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