理財方法｜調查：女性比男性識投資回報更高！兩原因男性易虧損

【理財方法】調查發現，女性整體比男性更懂投資，女性平均投資回報高男性0.4%，同時有逾半女性表示掌管著家庭每月的洗費開支，而針對男性投資策略，發現有2個主因容易導致虧損。

理財方法｜女性比男性更識投資

據富達（Fidelity）2021年進行了女性和投資相關的研究，分析富達520萬名客戶帳戶2011年1月至2020年12月的回報，發現女性的平均投資回報比男性高0.4%。

富達女性投資者和客戶互動主管Lorna Kapusta表示，女性表現較佳的原因是因為女性投資者的交易量較低，使她們能渡過市場低點，並避開額外的交易費用。

同時她們傾向長期投資，不太會低炒，高賣低買，減少不少風險，

研究又指，現時大多數女性會選擇主動承擔家庭財政的責任。與伴侶同住的女性中，有55%的女性表示，她們負責掌管家庭的日常及每月收支，在中國內地、香港、日本和台灣尤其明顯。在英國和德國，女性及其伴侶的責任則相對平均。

在研究女性會以個人名義、伴侶名義或聯名持有財產時，富達發現在香港和中國內地，與伴侶同住的女性多數以個人名義持有財產，分別為78%和70%，聯名持有賬戶的比例則較低。在英國和德國，最普遍的是以聯名帳戶共同持有財產，比例分別為50%及51%。

至於退休計劃方面，富達2021年另一項調椚，訪問超過2,000名香港人，發現香港女性平均希望在62歲退休，年輕一代較年長一族希望更早退休。香港女性期望退休儲備能維持退休後20年的生活，並預計平均每月需要約28,500港元，目標入息替代率為86.2%。

38%受訪女性在計劃退休預算時考慮了退休生活年期，然而，四成受訪女性憂慮目前的退休計劃或儲備不足，導致退休後生活資金出現缺口

針對男性的投資策略，富達國際曾訪問530名年齡介乎25至54歲的香港男士，發現男士較積極累積財富，平均來說較女士持有更多投資產品，受訪男士平均持有3.9項產品，受訪女士平均只持有2.5項。

而且也投放較多資金作投資，男士為每月3,000港元，女士為2,000港元。男士的首要投資目標大致與女士相近，先是累積財富，其次是退休保障。

男士們也較女士更頻密地檢討投資組合，72%受訪男士每月至少檢討投資組合一次，另有超過四分之一受訪者至少每週檢討一次。除此以外，32%男士自認是進取的投資者，在投資上願意承擔相當的波動性甚至負回報。

男士的投資行為甚至投資表現，根據不同個性，可區分為數個組別：

「事業型」及「向錢看」的男士，對投資回報抱有最高期望，而這類男士也較多投資於極短期的工具，在目前波動的市況下宜謹慎。審慎及保守的投資者則多是「住家男人」，他們傾向選擇較長線的投資。

至於「愛理不理型」男士，則較多是衝動型投資者，他們較少檢視自己的投資組合，36%「愛理不理型」男士只會每年檢視退休組合一次，他們亦更多倚靠網上資訊作投資決定，而且這類型男士最常投資失利。

相比個人投資組合，男士較少關心自己的退休計劃，只有逾半受訪者每季檢討退休投資組合一次，甚至更少；相反，逾半男士每月至少檢討數次個人投資組合，甚至更多。

但同時他們的退休金組合卻比較進取，持有股票水平更高，反映他們不理解強積金在整體理財中扮演的角色。受訪男士認為合適開始投資的年齡為24.5歲，但到30.8歲才開始為退休做準備，事實上，當踏入社會工作，開始為財富增值時，便應同時考慮退休計劃。

另外，約86%男士做投資決定時只靠自己，但大部分男士投資失利時，都把虧損歸咎於投資環境欠佳，而非自己做錯投資決定。

除此以外，衝動型及投機型的投資者，尤其較易投資失利，平均而言虧損金額較獲利高出50%。

富達香港區機構業務主管陸劍平表示，香港男士應加倍注意其投資方針，並掌握其對投資表現的潛在影響，同時應反省一個問題，就是經常自行作出投資決定，但在事情出錯時又沒有作適當檢討，建議可向專業人士尋求指導及支援，從而為自己及家人謀求更佳的投資回報。

免責聲明：本網頁刊載的所有投資技巧及分析，僅供參考用途。讀者作出任何投資決定前，要自行判斷及審慎處理，更要自行掌握市場最新變化。若不幸招致任何損失，概與本網頁及相關作者與受訪者無關，本網頁概不負責。而本網頁所有專欄作者的觀點，不代表本媒體立場。